理财投资安全篇1

汽车在没有发明安全带之前，车祸死亡的概率很高。直至20世纪40年代安全带被发明并应用于安全保障之后，车祸死亡人数大减。据统计，在所有可能致命的车祸中，如果正确使用安全带，可以挽救约45%的生命；如果同时使用安全气囊，这一比例将上升到60%。安全带之于安全驾驶，可谓是重中之重。同理，投资也如此。把鸡蛋放在同一个篮子的做法是不可取的。

多种产品组合减风险

当前，市面上的理财产品可谓是五花八门，名目繁多。人民币理财产品、信托理财产品、外汇理财产品、基金、股票、债券，数不胜数。投资各个理财产品的人也不计其数。但是真正了解每种理财产品的风险和收益的人也鲜见。

“我买的基金赚钱了。”一位宋姓的老年女士笑呵呵的从银行赎回基金，“我也不知道为什么赚钱了，别人都说这个肯定会赚，我就买了。”如该女士这样不知基金为何物却也能赚到钱的人在2006年大有人在。

然而，2007年的市场行情表明，今年已经不会再复制2006年的大牛市，如去年那样闭着眼睛摸只股票、基金就能塞满荷包的情况已经过去了。当今，市场已经不再是单边上涨的行情，而是出现分化，优劣已经逐渐明朗化，因此，投资而不懂得打理钱袋子是不理性的。

今年2月底、5月底的两次大跳水，已经给投资者一个明显的信号，市场不再那么温顺。投资者是时候该警惕风险了。在市场出现分水岭的时候，清晰投资思路是必要的。

这种情况下，把全部资金全部投到债券，或是全部放在外汇市场，亦或是全部砸在股市，都是不明智的选择。只有不同风险以及不同收益的理财品种组合起来才是明智的选择。专家建议，投资者可以根据自己的风险偏好和专业知识水准，来决定“哪个篮子多放几只蛋”。

专家介绍，人民币理财产品具有低风险的特点，但是收益率也不高。信托理财产品收益率高于人民币理财产品，但是准入门槛较高，动辄几十万的进入门槛，不是普通投资者消费得起的，属于富人们的游戏。外汇理财产品在人民币升值的背景下，虽然可以持有坚挺货币，但是依然存在着汇兑的风险。基金的风险低于股票，高于债券。在众多的理财产品中，高风险高收益的理财品种要属股票了。

“多”、“空”巧组合减风险

随着股指期货脚步的迈进，投资者们对“期权”一词不再陌生。金融市场不断完善的同时，也给投资者带来了更多的选择。实际上，很多理财产品都可以运用期权来减低风险。

理财投资安全篇2

带着这些疑问，我们走访了泰安市市长李洪峰、市财政局局长李诚实和财政投资评审中心主任徐军锋，深刻了解到财政投资评审在加强资金管控、保障资金安全高效运行过程中发挥的重要作用。

阳春三月的泰安，一条条宽阔整洁的道路纵横交错，一个个独具特色的游园星罗棋布，一栋栋风格迥异的楼房拔地而起，一片片叠青铺翠的绿地悄然呈现……多年来，依山而建、山城相融的泰安，伴随着城市化进程的迅猛发展，绘就了一道道靓丽的风景。在这个巨变过程中，财政投资评审发挥了至关重要的作用。

所谓财政投资评审，也简称财政评审，就是由财政部门的专职评审机构，组织专业技术力量，根据国家法律、法规和部门规章，对财政支出的必要性、合理性、可行性、绩效性等，进行统评价、评估、评定、审核、审查、审定的一项财政技术管理工作。

泰安市评审中心自2005年成立以来，经历了从无到有、从小到大、从单一到全面的巨变。如今，泰安市财政投资评审的范围由单一的工程投资或专项资金评审，逐步拓展到财政支出的各个重要方面，实现了对城市基础设施建设、交通设施建设、水利设施建设、信息网络工程等工程项目以及大型设备购置、大宗器材采购、大型修缮、土地开发整理、农业综合开发、土地收储、征地拆迁等各类财政支出项目的全方位覆盖。

6年以来，市本级累计评审各类项目4929个，评审投资额150.9亿元，审减21.1亿元，大致相当近两年市直财政收入之和，节约资金成效显著。特别是2009年泰安市实施强市名城战略以来，评审中心围绕中心服务大局，不断完善和改进评审管理方法，两年累计评审“创城”项目1481个，评审投资额47亿元、审减5.8亿元、平均审减率12.08％，财政评审的服务力进一步提升。

“政府令”力推财政评审

“财政投资评审是加强政府投资管理、提升财政资金使用绩效的一种有效手段。去年，考虑到我市财政投资评审尚未建立具有政府约束力的制度体系，由政府牵头，市财政局承办，各部门配合，制定了《泰安市财政投资评审管理办法》，并以政府令的形式予以公布，进一步增强财政投资评审的合法性、合理性和规范性。”泰安市市长李洪峰对财政评审工作高度重视，全力支持以政府令的形式出台评审办法，并批准增加了23名评审专业人员。

“十一五”是泰安市经济社会发展的重要战略机遇期。面对改革创新求突破的发展大势和改变相对落后状况的现实需求，泰安市提出了“建设经济文化强市、打造国际旅游名城”的奋斗目标。为实现这一目标，2009年，泰安市又确立了“一年一大步、三年大变样”的“创城”发展战略，计划用3年时间，实施项目105个，总投资321亿元。

俗话说“城市建设，项目是基础，资金是关键”。为确保“创城”资金需求，泰安市积极整合各种资源，以政府投融资为核心，统筹各项财政性资金，全力保障项目实施。如何让资金更安全、更高效的运行，成为泰安市亟待解决的问题。这时，财政投资评审及时介入，扮演了极其重要的角色。

财政投资评审是政府投资的“过滤器”。去其杂质、留其精华，是为“过滤”。财政投资评审在政府投资管理过程中，恰好扮演了这一角色，“不唯减、不唯增、只唯实”，替政府算清了账，帮政府把好了关，为政府节省了钱，成为泰安市重点建设项目“三公八制”的重要组成部分。尤其是在“创城”过程中，面对数量繁多的项目和巨额的资金，财政投资评审全过程参与，结结实实审核，两年，为“创城”项目出具评审报告1481个，评审投资额47亿元，审减5.8亿元，扮演了极好的“过滤器”角色。

财政投资评审是廉政建设的“助推器”。泰安市把廉政建设，特别是工程领域的廉政建设作为构建廉洁型政府、阳光型政府的一个重要抓手，始终坚持不懈，一抓到底。而财政投资评审通过全过程参与、各环节审核，把好了资金使用的每道“关口”，对杜绝腐败及廉洁从政，起到了很好的助推作用。

财政投资评审是投资决策的“探路器”。近年来，政府投资日益成为公众关注的焦点。这不仅在于其数额巨大，更在于投资项目大多关系国计民生和社会发展。2009年上半年，国务院在全国开展楼堂馆所清理行动时就要求，各级政府在项目建设方面的决策要慎之又慎，谨防面子工程、形象工程，防止浪费财力。因此，泰安市在进行投资项目决策时，始终抱着审慎的态度，依效用而定，依财力而为。财政投资评审，特别是现在推行的“事前评审”，将评审关口前移，变事后被动管理为事前主动管理，对设计方案、投资概预算进行控制把关，扮演起政府投资决策“探路器”的角色，对提高政府投资效益、提升政府决策科学化精细化水平产生了巨大的推动作用。

“下一步，我们泰安市将全力支持财政投资评审‘做大做强’，陆续把所有预算项目全部纳入评审范围，加强资金管理。”李洪峰市长明确表示将对财政投资评审工作进一步发挥效能给予大力支持。

谋划“大评审”格局

在今年2月份的泰安市财政工作会议上，财政局局长李诚实对2011年的财政评审工作首次提出了“大评审”的概念，并提出了“实现预算管理与财政评审的有机结合”的目标。

“做财政工作的都有这样的体会，想增收几千万元的收入很难，但通过财政投资评审，往往一个项目审下来就能节约几百万元甚至上干万元。财政投资评审有效地审减了不合理资金，节约了财政资金，确保每一分钱都用在了刀刃上，取得了显著的‘节支增效’成效。”李诚实局长坦言。

泰安市财政收入五年来增长了2.9倍，经济社会发展总体上呈现出“大投入、大开发、大建设”的局面。鉴于此，在几年的财政评审实践中，泰安市逐步建立起了“以部门预算为基础、以投资评审为支撑、以政府采购为手段、以国库集中支付为保障、财政监督检查全程参与”的“五位一体”和项目管理方面“先评审、后预算，先评审、后采购，先评审、后招标，先评审、后支付，先评审、后决算”评审先行的“五先五后”财政支出管理模式，产生了良好的经济效益和社会效益。在这一模式中，投资评审成为财政支出管理坚实的技术支撑，贯穿于项目预算、采购招标和集中支付等各个环节，真正做到了“评审先行”，形成了独具特色的财政投资管理机制。通过“评审先行”，大力压缩了申报不实的项目预算，减少了财政投资项目决策上的盲目性，为政府基本建设项目招标和国库根据工程进度拨款提供了真实可靠的依据，有效杜绝了概算超估算、预算超概算、结算超预算的“三超”现象。“钓鱼工程”、“半拉子工程”不见了，“头戴三尺帽”的项目预算也大大减少。具体工作中，评审业务力求突出“实、准、全、管”四个特点。

“实”是实际，按照“不唯减、不唯增、只唯实”的评审理念，实事求是地反映事情客观实际。在人手短缺，工作量

大、繁杂，且项目单位提供资料粗简的情况下，主要靠现场踏勘手段，调查了解情况，力求做到每一个项目必须到现场。几年来，评审人员先后走遍近千个工作现场，认真进行踏勘、丈量、取证、清点实物和材料设备市场询价，通过对比分析和查阅资料，合理确定项目的审定值。

“准”是准确，严把评审质量关。利用现代技术记录现场实景，运用多种评审方法对项目进行分析，并与同类同档次的项目进行对比。专设了材料设备询价员，进行市场价格调查，咨询外地供应商价格，考察当地生产企业与用户使用同类设备的效果等，为评审工作提供依据。在调查研究的基础上，召开评审分析研讨会，分析对比评审项目建设标准和设备材料配备情况。实行项目维长、业务分管人、中心主任三级复核制，对有疑义的问题由专家论证会论证解决，坚持公平、公正、公开，审减、审增每一项都做到有理有据。

“全”是指事前、事中、事后全过程对项目跟踪评审。通过现场踏勘、召集相关人员座谈等形式，对经评审后财政已拨款建设的项目进行跟踪问效，审查项目招投标、政府采购、项目建设管理、财务会计核算、配套资金等情况。在审查中，以工程和财务两方面的角度对比分析，以求得吻合，以原报项目与项目现场建设情况对比分析，检查是否有财政拨款后项目发生变更等现象，并提出处理意见。

“管”就是管理。严格执行规划设计评审、投资评审、政府采购、工程监理、设计变更报批五项评审制度，坚持边评审、边调查、边总结、边研究，力求财政投资管理的科学化精细化和高效化。

既谋一域，又谋全局。李诚实局长多次强调：“财政投资评审是财政支出管理的重要手段，担负的是财政管理职能，推进财政投资评审工作必须基于这一基本认识。”

“不唯减、不唯增、只唯实”理念的泰安实践

6年来，泰安市的评审工作践行着“不唯减、不唯增、只唯实”的理念，取得了明显成效。在评审中心主任徐军锋看来，主要得益于领导的重视、制度的保障、机制的创新和拥有一只过硬的评审队伍。

在今年全市财税工作会议上，泰安市常务副市长李琥强调：“要强化财政评审管理，认真执行政府投资评审管理办法，将财政性资金建设项目和其他投资项目全部纳入评审范围，坚持关口前移，严格执行预评审制度。”泰安市财政局局长李诚实也多次在局长办公会上，对评审工作提出目标要求和给予指导。凡是有利于评审工作开展的，一律全力支持，“要人给人、要物给物”，表明了财政局支持评审的决心。

市财政局评审机构由最初的3人增加到26人，其中注册造价师9人，注册评估师2人，高级会计师1人，注册会计师1人，具有中级职称人员9人；县级评审机构建设也风生水起，全市6个县(市、区)财政局全部设立了投资评审机构。市县两级财政评审额，由2005年的8.6亿元和1378万元，增长到2010年的51.4亿元和5.3亿元，分别增长5倍和37倍。

理财投资安全篇3

纪录的开创源自平台的实力。作为中国著名的互联网安全公司，奇虎360拥有超过5亿的PC用户和超过7亿的手机用户，互联网金融是奇虎360集团厚积薄发的一个业务出口，集全公司之力量重推“你财富”。“你财富”延续360的安全基因，为用户提供安全的一站式理财服务，将复杂的金融产品变得简单易懂，一个账户实现多种形式的理财，让理财过程变得简单、高效。

近日，《投资者报》2015互联网金融企业责任领袖评选活动圆满落下帷幕。其中，360你财富，作为奇虎360集团旗下互联网金融服务平台，因其领先而独特的产品创新性和平台安全性，从而获得“2015互联网金融公司年度新锐奖”和“2015互联网金融公司投资者保护奖”两项大奖。

做安全的互联网金融服务平台

近年来，随着各路资本的相继涌入，良莠不齐的市场中，平台的“安全”时常受到挑战，给投资者的理财生活带来诸多困扰乃至损失，行业对于“安全”的呼声越来越高。在360你财富团队看来，创下诸多互联网金融平台的销售纪录并不是终极目标，如何 “安全地连接人和财富”才是360你财富的最终使命。

据《投资者报》记者了解，360你财富在投资安全、资金安全、信息安全、配置安全四方面着重发力，致力于打造从技术安全、资金安全到账户安全的一站式互联网金融安全服务平台，同时打造丰富产品用以满足更多投资者对不同投资的资产配置。

第一重安全，投资安全。360你财富团队成员由银行、资管、券商、基金、投行、律所等业内专家构成，确保产品与风控达到业内卓越水准。同时，360你财富拥有专业的风控团队，采用银行级的风控标准对基础资产逐笔进行审核。从资产质量、风控水平、资产管理能力等角度对合作机构进行评级，并实施严格的合作准入制度，资产均来自准入的金融机构。此外，360你财富对资金进行实时风险监控，预先制定基础资产的运行监控方案，对潜在风险项跟踪监控，实时掌控基础资产的经营情况，将产品的风险降到最低水平。

第二重安全，资金安全。为了保障账户、资金安全与用户的合法权益，用户需要进行实名认证，并且银行卡信息要与实名信息一致。同时，通过你财富平台进行快捷支付银行转入资金时，需要进行交易密码验证，以保障投资人的资金安全。

除此，360你财富与众安保险联合推出针对互联网个人账户资金安全的“个人账户安全保障保险”，主要针对平台新老用户中的绑卡用户，在加入保障计划后可获得最高每次5万元人民币的保障额度，年度最高累计可获得50万元的保障额度，这也是目前国内唯一一家给用户免费赠送50万账户保险的互联网金融平台。

第三重安全，信息安全。360你财富平台系统对用户信息、账户信息等进行256位SSL加密传输。SSL协议使用通讯双方的客户证书以及CA根证书，允许客户/服务器应用以一种不能被偷听的方式通讯，在通讯双方间建立起了一条安全的、可信任的通讯通道。360你财富将在任何时候竭力保证投资者的个人信息不会被人擅自或意外取得、处理或删除。同时也将采取各种合适的物理、电子和管理方面的措施来保护投资者的个人数据，以实现对数据安全的承诺。

第四重安全，配置安全。目前，360你财富理财产品由活期、定期、基金、保险、股票等系列组成，满足了投资者多样化的理财需求。

其中，360活期理财产品“360小活宝”、360定期理财产品“360小定宝”，还有基于活期理财的金融衍生品“小活宝Plus”，满足了用户对活期理财与定期理财的需求。

此外，360你财富与大成基金、中证指数推出“中证360互联网+大数据100指数”（简称：360“互联+”指数，指数代码930734），360“互联网+”指数从2013年年初的1000点起步，到2015年6月12日创出历史最高点8760.28点，上涨了776%。经历股灾之后，到12月22日收盘为8332.45点，距离刷新历史新高还需要上涨5.13%，仅一步之遥。

同时，为了满足更多投资者对不同投资的资产配置，360你财富基金频道也已上线，首期上线6只基金。其中国联安安心成长（253010）和工银瑞信新财富（000763）两只基金均为打新股基金，风险程度低、波动小，是IPO重启之际投资者的最佳打新股选择。

据360你财富CEO吴海生介绍，“除了活期、定期及基金外，保险和股票等理财产品也将陆续上线。”

打造全新互联网金融生态圈

360你财富CEO吴海生表示，互联网行业本身就是一个开放、包容的行业，一个健康的互联网生态，应该是一个合作共赢、相互激励的正反馈系统。“互联网金融的本质是金融，奇虎360作为业界顶级的安全互联网公司今天走入金融领域，我们深刻地认识到360你财富既身负挑战、创新的使命。360你财富会将最专业的金融服务以清晰、简洁、有序的方式提供给我们的用户，让普惠金融安全地惠及大众，”吴海生说道。

今年11月24日，360你财富对外宣布开放平台计划正式实施。针对此次开放平台的准入标准，要跨越4个门槛：第一，是否有强大的金融背景或潜力;第二，是否有出众投资能力;第三，是否有领先风控能力;第四，要看是否在某一行业里拥有核心资源。

理财投资安全篇4

水安全一词最早出现在2000年斯德哥尔摩举行的水讨论会上。对水安全的经典表述首推2000年3月在海牙召开的以“21世纪水安全”为主题的世界部长级会议宣言，该宣言将水安全定义为：确保淡水、海岸和相关的生态系统安全，确保可持续性发展和政治稳定性，确保人人能够得到并有能力支付足够的水安全的成本，确保易受影响的人群免受与水有关的威胁。由于此诠释从水资源开发利用的安全性，经济社会发展的稳定性，执政与施政目标的导向性，以及从用水公平性视角衍生的经济成本的合理性、极端态势下水资源的稀缺性等方面的内容作了概括性表述，使得水安全的内涵呈现可持续性特征、相对和动态性特征、技术与管理相互协调性特征、预警和应急性特征等，并随着国家、地区所处的经济社会发展的不同阶段以及执政目标的差异，形成不同的、有所侧重的水安全内涵。在我国，对水安全一词的解释尚无公认定义，比较普遍的诠释为：在一定流域或区域内，以可预见的技术、经济和社会发展水平为依据，以可持续发展为原则，水资源、洪水和水环境能够持续支撑经济社会发展的规模，能够维护生态系统良性发展的状态，即为水安全。近年来，也有一些学者针对我国经济社会发展的新常态表现，从水生态文明建设、水经济制度学科构建、水利现代化导向等视角，对水安全内涵作一些拓展性的研究，比较典型的表述有：水生态文明的内涵就是水安全内涵的具体体现；水安全内涵就是水资源开发利用的技术可行、经济合理、公平有效、制度可达［3］；水利现代化导向的目标就是国际水准的水安全标准。可见，水安全具有丰富的内涵和具体的特征:①水安全是经济社会可持续发展的环境约束和条件支撑；②水利发展的体制安排和考核标准是水安全系统建设的目标导向；③水安全的地域性和局部性特点，决定区域经济社会发展与水利保障能力建设必须协调一致；④影响水安全系统建设的多因素调控，需要通过水利投融资行为进行资源整合。

1.2南通水安全保障体系构建

南通水安全以实现“防洪减灾安全可靠，水资源配置优化合理，农村水利标准全面提升，河道生态健康优美，管理保障健全高效”为总体目标，形成了水安全保障能力的体系建设，实现了“江海安澜、水韵南通”的水利愿景。

（1）防洪减灾体系。以江海堤防为屏障，骨干河道为框架，区域河道为基础，建成标准较高、功能完备、区域协调、能力可靠的防洪、排涝体系，有效防御洪涝灾害，为经济社会稳定发展提供安全保障。

（2）水资源科学配置体系。根据南通水资源禀赋条件与经济社会发展要求，构建水资源配置优化、利用高效、承载富裕、管理规范的水资源开发利用模式，使水资源环境约束明显缓解，为经济社会持续发展提供水资源保障。

（3）灌排标准提升体系。建成标准较高、布局协调、功能齐全、集约利用、技术先进、装配施工、服务到位的现代农村水利工程体系和农村水利服务体系，形成与现代农业相协调的农田灌排模式，为农业现代化提供水利基础保障。

（4）河道生态健康体系。树立健康河道理念，实现水利综合管理，协调水土资源利用，改进水利治理模式，建成具有水系畅通、水体清澈、水景优美、生物多样的生态河道工程体系，为生态城市建设提供水生态环境保障。

（5）管理保障政策体系。建成法规政策系统、规划设计先进、工程功能完备、建设管理有序、资源管理有力、消耗补偿及时、资金投入稳增、管理服务规范、装备科技先进、行业队伍稳定、行业软实力全面提高的水利管理服务与保障体系，为经济社会发展提供持续有力的管理保障。

2南通水安全建设投融资规模结构分析

2.1财政投入规模分析南通2011～2013年水利财政性资金实际投入为64.21亿元。从资金筹集来源细分，中央、省级财政筹集投入14.5亿元，市县级财政筹集投入8.31亿元，融资等社会投入11.4亿元。2011～2013年投入来源如图1所示。2.2水利投入结构分析从财政支出方向看，投入重点工程16.35亿元，投入农村水利18.27亿元，投入城市水利10.96亿元，用于管理及其他支出5.77亿元。2011～2013水利投入结构如图2所示。2.3地方水利投入占可用财力比例分析“十二五”前三年市、县两级财政筹集投入38.31亿元，占可用财力2.99%。而“十一五”期间南通市、县两级财政水利资金预算安排12.39亿元，占可用财力1.43%。“十二五”前三年市、县两级财政筹集投入是“十一五”期间的3倍，占可用财力的比例是“十一五”期间的2倍。可见水利是公共财政投入的重点领域，市、县财政对水利投入的总量和增幅均大幅度提高。

3南通水安全建设投融资特点分析

3.1投融资比较

南通水安全建设投融资主要结构要素与省级平均水平比较结果如表2所示。从比较结果可以得出，南通水安全投资占财政支出比例低于全省平均水平，但市直属区域为4.16%，高于全省平均水平。南通重点工程占水利投资比例明显低于全省平均水平，主要原因为这是由地域因素的治淮、治太、南水北调等特大型水利重点工程布局特点和国家投资政策决定的。南通各类融资占水利投资比例、民间资本占水利融资比例2项指标均高于全省平均水平，这主要是由南通水利建设特点和区域经济发展水平决定的。

3.2投融资特点

（1）水利资金筹集与使用方向相对均衡。传统水利投资主要是“二元”结构：大江、大河等流域（跨流域）性骨干工程，列为重点建设项目，以国家、省级财政为主要投资来源；区域性水利工程项目（如农村水利配套建设项目）主要由市、县级地方财政筹资建设，省级以上财政给予适当补助。新时期水利多元化目标的确立，使得水利投资已经突破“二元”结构的约束，重点工程、农村水利、城市水利、工程管理等水利投资方向得到有效协调，并出现均衡性发展的态势。南通市2011～2013年用于重点工程的投资比例为31%，用于农村水利的投资比例为31%，用于城市水利的投资比例为29%，用于工程管理的投资性支出比例为9%，呈相对均衡的投资格局，水利的基础设施、基础产业地位得到了体现。

（2）水利投资规模与经济发展水平较为匹配。水利是国民经济的基础设施和基础产业，水利发展对生态环境建设具有重要的支撑作用，已经成为全社会的共识。但水利对区域经济社会发展的贡献与协调发展的模式，随着区域经济发展水平的差异却还需要作出明确的定位。南通市位于长江三角洲北翼的发达地区，2013年人均GDP已达1万美元，城市产业结构和空间布局出现了较大的调整和变化，经济地位在实现“崛起苏中”之后，正在实施“融入苏南”的第二步目标，加快向“构建沪苏通‘小金三角’”的第三步目标迈进，水利现代化地位凸显，水利基础设施建设成为实现基本现代化的强劲驱动力。与此相适应，水利投资规模迅速扩张，在市县公共财政收入基数较大（2011～2013年市、县两级公共财政收入合计为1279亿元）的基础上仍然实现了较高的投资比例。

（3）公共财政预算安排基本体现了水利优先增长。经济越发展，水利越重要。经济发展到一定水平，一般认为人均GDP达到5000美元以上，水利投入必须实现优先增长。2010年南通GDP为3418亿元，人均GDP为6700美元，根据省政府《关于进一步加强水利工作的决定》（苏政发〔1995〕60号）和省委、省政府《关于加快水利改革发展推进水利现代化建设的意见》（苏发〔2011〕1号）等文件精神，市、县两级财政应将可用财力的2%~4%应用于水利工程建设。据此测算，一般预算安排下限2%为25.58亿元，上限4%为51.2亿元，而实际预算安排为38.3亿元，占2.99%，大体上满足了优先增长的要求，但按最高政策要求还差12.9亿元，由此可见，水利优先增长的地位还需要加强。

（4）水利融资的社会基础优势得到有效发挥。市政府2013年以通政发〔2013〕15号提出了《关于实施“五项工程”加快促进民营经济转型升级的意见》，南通水利局2013年以通水利〔2013〕56号出台了《鼓励和引导民间资本参与水利建设的试行办法》，规定了民间资本参与水利建设的具体操作性方法。近2年实践的统计资料分析表明，南通各类融资占水利投资比例、民间资本占水利融资比例2项指标均高于全省平均水平，这主要是由南通水利建设特点、政策和区域经济发展水平决定的。

（5）区域性水利资金筹集失衡影响水利现代化同步推进。区域经济实现均衡发展的首要因素是区域战略与区域政策，当首要因素满足需求时，发展基础与产业结构水平就成为重要的制约性因素。因此，区域实现均衡发展一般都是从非均衡发展到统筹区域发展，以形成促进区域经济协调发展的机制。南通市地处长江三角洲北翼核心区域，区域水利现代化推进尺度具有区域同质性（区域战略与区域政策表现为一致），但所属县区水利资金从筹集到使用却表现出较大的差距，这势必影响水利现代化的同步推进。如：所辖的海门市2011～2013年县级财政投入4.56亿元，而县域经济总量、水利条件基本相近的启东市2011～2013年县级财政投入2.3亿元，仅为海门市的50%。水利基础设施建设在相近区域不能同步推进，必然产生区域协调发展的他项约束。

4推进南通水安全建设投融资建议

4.1细化分级财政支持路径，分解融资实现目标

现行的水利资金筹集主要是根据建设项目的性质和目标确定的，这也是由分级财政决定的，在运作方式上表现为水利建设投资的分级匹配。但对于发达地区的水利建设筹资，更为重要的不是受资金短缺约束，而是能发挥杠杆性“撬动”作用的国家、省级财政投资的引导。国家、省级投资的引导，往往有利于释放地方水利建设投资需求，从而拉动面上投入，将投资“冲动”转化为投资“热情”。如：随着江苏沿海开发战略上升为国家战略，南通市在“十二五”前三年的水利投入超过“十一五”投入，除地方财政增长较快加大投入外，江苏沿海开发国家、省级投入的拉动是主要因素。为此，水利资金筹集在现有的分级财政匹配框架下，对发达地区应建立灵活的调整机制，变“刚性”规定为“柔性”统筹，在明确分级财政职责的前提下，统筹投入方向，分解融资项目目标。

4.2依靠财政投入刚性考核，实现水利投入的区域均衡

水利投入优先增长，不仅有国家、省的宏观政策作保障，而且有具体投入的定量标准作为考核指标。在这一背景下，为了在真正意义上实现水利建设全方位优先增长，首先必须强化考核措施，将水利投入的比例与GDP考核放在同等重要的位置。如：启东市、海安县“十二五”前三年，水利地方性公共财政投入仅占地方可用财力1.5%，与“2%~4%”的要求还有一定的差距，究其原因，还是落实政策的考核手段缺乏刚性约束。为此，必须在省市级考核层面上加强监督与检查。其次是水利投入的区域增长受制于多种因素，既有区域水利环境引致的建设项目不平衡，也有经济发展存量差异引致的投资不足，还有地方政府投资理念引发的投资导向问题。要统筹协调这些多因素的约束，就必须依靠建立运行有效的增长机制，在机制协调中反映水利建设规模和投资结构，从而在动态中实现均衡增长。如：南通市在“十二五”前三年，县域水利投资存在一定的差距，其主要原因之一就是缺乏有效的区域增长机制，仅靠单一的财政一般性预算安排，是很难实现区域投资均衡的。

4.3挤压地方财政配套投资水分，实现量质双改善

“十三五”是推进水利现代化建设的关键时期，也是南通围绕争当苏中新一轮发展领头雁、建设长三角北翼经济中心工作目标、全面深化水利改革的攻坚期。为此，必须坚持政府主导与社会投入相结合，积极推进市场化、多元化的水利投入机制改革，加快建立稳定增长的水利投入机制。根据现有政策规定，市、县财政要确保当年可用财力按上限4%用于水利工程建设；土地出让收益计提农田水利建设资金以及水利建设基金、农业土地开发资金等水利专项资金政策要及时落实到位；市级新增建设用地有偿使用费等政府性基金和收费项目足额提取的3%要全部纳入水利建设基金，足额用于水利建设；防洪保安资金等专项资金征收与使用管理部门间的协作机制要及时建立；对于存在的统计和上报性指标水分要进行再挤压，以实现地方财政配套用于水利建设量质双改善。

4.4建立水利中长期贷款机制，规范社会资本获利条件

探索建立推动水利基础设施建设纳入政府专项债务支持范围的机制，降低贷款成本，扩大融资规模。综合运用财政和货币政策，引导金融机构增加水利信贷资金。对有条件的项目实行放贷利率竞争和财政贴息政策，提高水利项目融资能力。建立和完善社会资本投资水利的优惠政策，促进多渠道增加水利投入。充分利用“一事一议”奖补政策，发挥财政资金引导作用，鼓励农民投资直接受益的农村水利工程建设。鼓励和引导企业、个人等符合条件的投资主体，以合资、独资、特许经营等方式投入水利工程建设，积极发展公私合作的PPP模式。研究探索以建设、承包、租赁、股份合作、拍卖等方式依法获得农田水利工程产权和运行管理的模式。

4.5重视市级引导和统筹推进，构建水利融资协调机制

南通市级融资平台未形成突出优势的主要原因，在于市级有关部门间缺乏政策沟通，未形成有效的政策支持，在一定程度上影响了县级融资平台的协调推进。为此，应重视市级引导和统筹推进，着力构建水利融资协调机制。推进步骤：应加紧开展全市水利融资需求分析与适应性研究，建立全市水利部门与金融机构的合作交流机制。配合“十三五”水利规划实施过程，在2016年建立水利项目融资利率竞争平台，探讨PPP模式的融资机制和实现途径在2017年结合“十三五”水利基础设施建设融资需求，形成以政府财政为主导的专项债务发行平台，实现财政对水利融资贴息担保机制。在2017～2018年期间全面建成具有南通特色的水利PPP运作平台，配合南通市水利现代化目标，在2020年全面建成金融和社会资本共同发挥支持作用的水利发展内生平台。

理财投资安全篇5

1.引言

所谓单位理财，狭义地理解是单位如何处理好其闲置资金。如果单位具备良好的理财意识，可避免资金趴在账户“睡大觉”的尴尬，从而实现资金的保值增值以及减少资金不必要的流出。

如今，各家商业银行都在公司业务方面拓展更多的理财产品，帮助企业实现资金的保值增值，为企业闲置资金寻找出路。同时，随着业务的发展，企业进行理财投资的需求也日益增长。暂时闲置的资金、尚未使用的融资款，对于诸如此类的资金，企业已不再满足于一“存”了事，而是希望通过优化资金管理、购买银行对公受托理财产品获取比同期银行存款更高的收益。

近年来，部分地勘单位发展又稳又快，经济效益越来越好。在其大力开拓地勘市场，主业任务饱满、单位发展前景良好的同时，资金在单位发展中的重要作用日益凸显。为了更好的处置单位的闲置资金，实现资金的保值增值以及减少资金浪费，地勘单位与时俱进，积极转变资金管理观念，在理财方式上不断寻求突破与创新，积极开展各种理财活动。

2.地勘单位的资金管理

2.1 地勘单位的理财投资

地勘单位的理财投资主要以购买银行结构性对公理财产品为主，这些理财产品期限多以短期为主，而收益相对较高，其中许多理财产品的年化收益率甚至超过1年期定期存款利率，普遍超出活期存款利率六七倍。在理财产品品种的选择上，地勘单位所购买的结构性理财产品主要是人民币“期限可变”理财产品、固定收益理财产品以及基金类、债券类以及各种票据类理财产品。除了购买银行结构性理财产品外，地勘单位还在不同时期办理了银行对公协定存款业务、银行承兑汇票业务以及单位定期存款业务等。其中，尤其要说明的是单位协定存款业务和银行承兑汇票业务。所谓单位协定存款，指客户按照与银行约定的存款额度开立的结算账户（A账户），账户中超过存款额度的部分，银行将之转入协定存款账户（B账户），并以优惠的利率计算的一种大额存款方式。在暂时没有可行性项目投资的情况下，企业与银行协商采用“单位协定存款”的方法，这种方法不但灵活便利，而且安全可行，可稳赚利息。以我队为例，其在中国银行办理的单位协定存款业务，可使本来存在银行的利息收入由活期利率的0.44%上升到协定存款利率的1.31%，由于利率的近两倍增长，利息收入也将大大提高，安全无风险地为单位创收利润。而银行承兑汇票是指由在承兑银行开立存款账户的存款人出票，向开户银行申请并经银行审查同意承兑的，保证在指定日期无条件支付确定的金额给收款人或持票人的票据。采用这种方式，利用远期付款，单位可将有限的资金用于开展更多的业务，最大限度的减少对营运资金的占用和需求，扩大生产经营规模。另外，相对于贷款融资，也可以明显降低财务费用。

2.2 地勘单位的其他资金管理

在资金管理方面，地勘单位除了通过购买结构性理财产品等方式来实现资金的保值增值外，还积极研究税务政策及相关法律法规，争取最大限度的节约资金流出。税收法律政策规定，总包人对分包工程的税金可按分配的工程计算到各分包商的头上。也就是说，同一生产经营项目，分包出去的部分可由分包商承担税金，这样就避免了重复交税。具体说来有两种缴税方式，一是代扣代缴方式，二是抵扣税金方式。代扣代缴方式是指，地勘单位作为总包方，在付款给分包方时，全额代扣税金及附加，到税务局申报时只申报差额部分的税款，同时上缴代扣的税款。抵扣税金的方式是指，分包方自行到工程所在地税务局缴纳税款，并开具代扣税款凭证，总包方在取得代扣税款凭证后，仅需缴纳未分包部分营业额的相应税款即可。这样一来，为单位减少了大量资金流出。

3.地勘单位理财投资应遵守的原则

多元理财方式的运用，为地勘单位的资金管理注入了新的动力，实现了单位财富的最大化，提升了单位的整体业绩，为进一步增强其经济实力贡献了力量。总的说来，地勘单位在进行理财方式以及理财产品的投资时，切忌盲目跟风而贸然投入资金，而应根据单位的资金使用计划，制定适合自身情况的理财计划。具体说来，应注意以下几点：

3.1 安全性原则

单位进行理财投资应以安全性即保本性为最重要的原则，因为资金管理是区别于直接对外投资的管理活动，地勘单位进行资金管理的目的是为了更好的辅助其主业的发展，而不是本末倒置的进行高风险的对外投资，从而影响企业主营业务的正常进行。以理财产品投资为例，地勘单位选择的理财产品多是保本浮动收益型理财产品以及保本固定收益型理财产品。保本浮动收益产品期限一般比较短，收益相对存款利率高。而保本固定收益理财产品到期时，银行按照合同约定的事项向投资单位支付全额的本金和固定收益。投资单位获得固定收益，投资风险全由银行承担。这两种理财产品的安全性都相对较高。

3.2 计划性原则

在进行理财投资前，单位应先全面合理安排好资金使用计划，对货币资金的收支活动进行有效规划并争取确保货币资金的最佳持有量。根据单位资金安排情况确定理财阶段，择机购买银行理财产品，使理财投资与自身财务计划的时间安排达到最佳匹配，恰当的利用了资金闲置空当，实现理财投资优化组合，最大限度提高了资金使用效率。

3.3 流动性原则

由于地勘单位进行资金管理的目的是为了更好的服务于其主业，所以对于对公理财产品的流动性，便提出了较高的要求，以防止出现资金链断裂，影响单位的日常生产经营活动的正常进行。在理财产品存续期间，购买者一般不能提前终止；少部分理财产品可质押，但须缴纳一定手续费和质押贷款利息。因此，单位应该先了解自己的财务状况，再决定是否投资该理财产品。在保证安全性和流动性的基础上，追求稳定收益。毕竟相对于理财收益而言，地勘单位更看重的是主营业务的经营效益。

3.4 个性化原则

理财投资安全篇6

改革开放以前，西安仅有十来家国营房地产企业，市政建设比较落后；改革开放以来，西安的房地产企业获得长足的发展。截至2007年3月1日，西安房地产企业突破545家，而越来越多的房地产企业已经把西安建设的更加宏伟壮观。但是，由于西安房地产企业起步较晚、基础较差、规模较小、规范性较差，因而总体上与国内其他省会城市的房地产行业存在较大的差距。目前，西安不少房地产企业的资产负债率高达70%以上，个别甚至突破90%，这给其发展带来巨大的财务风险。因此，如何化解房地产企业的财务风险，保障其健康、有序地发展，是目前西安房地产企业亟待解决的核心问题之一。

一、财务风险的概念和特点

财务风险是企业在各项财务活动中，由于各种不确定因素的影响，使企业在一定时期、一定范围内所获取的最终财务成果和预期的经营目标所发生的偏差，具体包括筹资风险、投资风险、经营风险、收益分配风险等四项。其中，筹资风险是指企业因借入资金而产生的丧失偿债能力的可能性和企业利润的可变性；投资风险是指投资项目不能达到预期投资率的可能性，从而影响企业盈利水平和偿债能力的风险；经营风险是指无法销售产品并回收垫付本金的可能性；收益分配风险是指由于收益的取得和分配而导致的产生损失的可能性。

财务风险具有客观性、时间性、全面性、损益性、激励性等特征。其中，客观性是指财务风险是不以人的主观意志为转移而客观存在的经济事项；时间性是指财务风险的大小随着时间的延续而发展变化；全面性是指财务风险存在于企业财务管理活动的各个环节之中，并体现在多种财务关系上；损益性是指企业的风险越大则收益越高，风险越小则收益越低；而激励性是指由于风险普遍存在，为了持续经营，企业不得不面对与防范它，并想方设法降低风险的危害，从而引导企业自身主动地去完善其财务制度，规范财务行为，加强财务管理，提高经济效益。

二、西安房地产企业财务风险的主要成因

对于西安房地产企业而言，其财务风险同样包括筹资风险、投资风险、经营风险、收益分配风险，以及和财务风险相关的其他风险。现分述如下：

1.筹资风险的具体表现

(1)负债金额巨大

房地产开发的特点决定了房地产企业筹资金额巨大。西安的大部分房地产企业在初期阶段均以投入债务资金为主，自有资金相当低，而有些企业根本没有自有资本，而大量的开发资金主要来源于银行借款。近年来，西安房地产贷款增长率持续偏高。在所谓的高回报利益的驱动下，很多房地产企业盲目举债，提高了企业的资金成本，加重了企业的财务风险。

(2)盲目再筹资

再筹资是房地产企业实现项目滚动开发最常使用的办法。西安不少房地产企业没有真正从现有的企业内部挖掘资金潜力，利用自己的积累资金和设法追回应收款项而取得资金来源，而是想方设法对外借款。在西安一些大型房地产集团，往往还会出现连锁筹资担保链，一旦“链”中的某一环断裂，将会给企业经营带来致命的威胁。它会导致原有的财务风险扩大化。

(3)利率与市场变动

从某种意义上说，利率和市场变动可能引起的房地产定价和定位的不准确风险，成为企业面临的诸多风险中最为致命的不测风险。目前，国内与国际通货膨胀的预期比较明显。为了降低通货膨胀，我国中央银行2007年连续六次加息，而2008年的预期加息行为也比较显著。对于房地产企业而言，一旦贷款利率发生增长变化，必然会增加公司的资金成本，从而抵减相应的预期收益。如果在一定时期内，房地产投资收益不足以抵消贷款利息，则房地产投资将无利可图。同时，房地产项目的市场定位也成为影响企业市场风险的主要因素，而价格和当地对该同类项目的供需情况是影响其市场风险的主要原因。

2.项目投资的盲目性较大

西安的有些房地产开发商认为，只要能够取得土地使用权，组织施工队按照设计图纸施工，再投入相应的资金，工程项目能够按期交工使用，就会产生相应的经济效益。因此，不少房地产企业纷纷化费巨额资金购置土地使用权，进行所谓的“圈地运动”。但是，如果房地产企业没有对开发的房地产项目从征地的成本上、资金的运作方面、经济效益的回报率方面上做出细致的财务预算，那么企业就无法确立目标利润，更谈不上各项成本指标的测算及分解落实工作。这可能造成项目投资的盲目操作，从而加大项目投资的成本。

3.项目经营过程缺乏理财依据

西安的有些房地产企业，只注重工程的进度和质量，忽视了财务部门的事中监督职能，没有发挥财务部门自身拥有的优势。在工程项目的成本核算上过于简单、粗糙，没有针对自己企业的特点进行成本管理，忽视了内部各职能部门进行全过程成本核算的重要作用。这导致成本管理工作与财务预算偏离差大，影响了企业的经济效益。

4.没有正确处理消费与积累的关系

西安的房地产企业基本上属于高利润行业。许多房地产企业在获得高额收益之后，大大提高员工的薪酬待遇，尤其是管理层的薪酬水平。但是，当前我国东部、南部的房地产企业大力进军西部。它们拥有较高的管理水平、技术设备，这对西部的房地产企业造成巨大的挑战和压力。如果西安的房地产企业不能正确处理好自身内部的消费与积累的关系，在分配环节耗费资金较多，必然给自己的进一步发展带来巨大的风险。

5.财务管理人员素质低下，缺乏财务管理意识

西安的很多房地产开发企业的内部财权主要集中在关键人物手中。他们要么过于注重控制，要么疏于管理。而企业的财务人员的工作仅仅局限在登记账簿的范围内，没有全面发挥财会人员的财务管理职能。同时，财务人员的房地产专业知识缺乏，会计实务水平不高。

三、西安房地产开发企业财务风险的控制措施

由于房地产企业财务风险相对较大，因此应加强对其财务风险的动态管理。也就是说，西安房地产企业应该在筹资环节、投资环节、经营环节、利润分配环节，以及和财务风险相关的其他环节，全方位、多层次地对其可能发生的财务风险进行全过程的预测和管理，以便将财务风险控制在最小程度的范围内，以促进企业的健康发展。

1.针对筹资环节的预防财务风险的策略

(1)优化资本结构，降低筹资风险

一般而言，随着负债比例的上升，企业的债务风险也会逐渐加大。对房地产企业来说，一方面可以利用本身的良好信用、土地使用权进行银行贷款，充分发挥财务杠杆的作用；另一方面，应把债务风险控制在企业可以接受的范围内。企业要安排适当的负债比例，寻求最佳资本结构。通过合理安排企业权益资金与债务资金的比例关系，使它们达到理想组合。

(2)缩短预售时间，减少款项回收风险

由于房地产具有投资品和消费品的二元性，因而房地产投资回收的不确定性较大。另外，房地产投资还涉及政策法规、金融动向、区域供求状况、需方消费倾向等各个方面，因而易受各因素变动影响，造成变现风险，容易引起资金链断裂。因此加强资金回收和集中管理尤为重要。如果能及时回收相应的款项，由公司统一调配使用，对公司的发展将是很大的资金支持。

(3)注重融资策略的创新

对于规模较大的西安房地产企业而言，为了取得广泛的资金来源，应该在遵守国家财经法纪的前提下，积极地、主动地探索通过发行股票、发行公司债券，并通过房地产信托基金等途径，以取得广泛的资金来源，避免主要依靠银行举债来获得发展资金。只有通过多种途径筹集企业发展所需的资金，才能为企业的发展开创广阔的天地。

(4)规范融资担保，控制债务风险

一般的房地产企业都有很多下属公司，母公司对子公司融资担保业务时常发生。子公司合理有效地运用融资资金，是公司整体健康发展的有力保证。母公司应在事先调查预测的基础上，制定全年融资计划，分解下达至各子公司并列入考核指标。有权独立融资的子公司按照计划融资，必须先填写“融资担保审批表”，在上面注明贷款银行、金额、期限以及所贷资金的用途和可能产生的资金效益等，上报母公司确认后，再由母公司出面进行融资担保。经同意由母公司担保融资的子公司，还必须每月上报准确的融资情况报告，如需在核定的范围之外追加融资，仍需重新履行申请、审批手续。

(5)建立西安房地产公司的财务预警系统

所谓财务预警系统，就是通过设置并观察一些敏感性财务指标的变化，利用财会、金融、企业管理、市场营销等方面的理论，采用比例分析、数学模型等方法，发现企业存在的风险，并向经营者示警，从而能对企业可能或将要面临的财务危机进行预测或预报的财务分析系统[3]。企业财务预警通常采用定性和定量两种方法进行。其中定性方法包括标准化调查法、“四阶段症状”分析法、管理评分法；而定量方法包括财务指标分析法、盈亏平衡分析法、Z计分模型、F分数模型。西安的房地产企业应根据自己的具体情况建立相应的财务预警系统。

2.针对投资环节的预防财务风险的策略

房地产公司应通过事先对投资项目进行定性和定量分析，以及综合评估比较，对决策过程中选定的投资方案，针对其可能面临的风险，单独或同时采取下列措施进行投资风险的预防与控制:(1)合理预期投资效益，加强投资方案的可行性研究;(2)运用投资组合理论，合理进行投资组合;(3)采取风险回避措施，避免投资风险;(4)积极采取其他措施，控制投资风险。

3.针对经营环节的预防财务风险的策略

(1)做好房地产企业的全面预算

全面预算作为一种管理机制，目的之一是建立有效的预算系统。通过该系统，将非正常的经营活动控制在萌芽之中，减少企业不必要的损失。并通过滚动预算，不断通过实际与预算的比较以及两者差异的确定和分析，制定和采取调整经济活动的措施，对企业潜在的风险进行揭示和预防。同时，全面预算体系还可以初步揭示企业下一步的预计经营情况，根据所反映出来的预算结果，预测其中的风险所在，以预先采取的风险控制措施，达到规避与化解风险的目的。

(2)财务集中管理，规避财务风险

为了提高经营效益，降低经营风险，确保财务安全，西安房地产企业应在公司内实施财务集中控制，体现财务管理功能。如果公司分权过多，则会带来现实中的一系列问题，诸如各成员单位追求各自利益最大化而造成资金调度困难、资产调拨困难等，这会影响企业规模经济效益的发挥。公司的财务管理应集中而不能放开。只有这样，公司才能充分利用规模优势，规避财务风险。实行财务集中控制，有利于保证公司内部财务目标的协调一致，减少人为控制现象发生，有利于实现公司整体利益的最大化。

(3)委派财务主管，加强财会监督

对于西安的房地产集团企业而言，为保证子公司的经营活动正常有序进行，可以由母公司挑选优秀财会人员经过理论培训和轮岗锻炼，以“双向选择”的形式，委派到下属子公司担任财务主管。同时赋予财务主管代表母公司行使监督职责的必要权限，根据母公司的要求和有关制度的规定，有权对可能导致损失、危害投资人、债权人和职工利益的财务收支行为实行否决。通过有效监督，化解子公司经营活动中的财务风险。

(4)适时进行财务分析与监督

进行财务监督的目的是为了降低成本，取得更大的经济效益。西安房地产企业不但要做好投资回收衔接和提高资金运用效率，而且要加强投资项目的风险分析和方法研究。要对资金利用率、开发成本、销售价格、费用支出等，进行财务指标分析。准确的财务预测可以把风险降到最低限度，有效地防范、抵御各种风险。

4.针对分配环节的预防财务风险的策略

对西安房地产企业而言，应以经营活动产生的现金流量净额应作为分配决策的主要财务指标。由于现金流量反映出企业在报告期内经营活动中现金收支状况，所以现金流量往往比利润更为重要。如果企业的利润在上升，现金净流量却在减少，这说明企业当年实际收益在下降；如果现金流量净额小于同期利润总额，则意味着本期有不真实的或未到账的利润存在。在考虑上述主要因素的前提下，注重约束房地产企业高级管理人员过高的薪金报酬，以便为企业的发展积累较多的资金。

5.建立健全其他预防西安房地产企业财务风险的内部控制制度

(1)进行市场调研，防范市场风险

西安房地产企业应该设立专门的市场调研机构，经常派人进行市场调查，及时了解市场房地产的容量及波动情况，以及竞争对手、潜在竞争对手的优劣等，掌握房地产市场的第一手资料。企业除了关注目前的市场，还要着眼于市场的未来需求，认真调查市场容量和社会承受能力，以便为项目投资获取信息资料。

(2)加强企业财务人员素质的修养与提高

目前，西安房地产企业财务人员素质偏低，从而严重影响了企业的经济效益的实现。房地产企业应该高度重视财会人员的素质培养，开展相关人员的业务培训工作，提高他们的业务水平，使财务人员能较好地适应不断出现的新问题和新情况，其中最为重要的是加强相关财务人员的职业道德水平。此外，企业可以进行定期的考试、考核，引进竞争机制，为从整体上提高房地产企业的经济效益做出贡献。

(3)建立健全财务管理制度，加强内部财务控制

对于西安房地产企业的财务管理人员而言，应该主动根据房地产开发企业经营活动及其财务管理的特点，积极探索整个经营过程的财务管理制度，构建内部财务控制体系，并在实践中根据实际情况进行修订。在企业的资金管理中，对所有的财务往来都要按照规章制度严格执行，定期清查，发现账实不符的要及时查明原因，落实原因。

四、结束语

总之，由于房地产企业独特的经营特点，其财务风险相对较大。因此，强化对西安房地产企业财务风险的研究，提高其相应的抗风险能力，促进西安房地产企业持续健康的发展，具有重要的意义。

参考文献：

[1]姚杰:浅谈房地产企业财务风险管理[J].商场现代化，2005（15）:125

理财投资安全篇7

过去投资者往往倾向于选择一个月以内的超短期理财产品，在保持资金流动性的同时还能获得较高的收益。但随着2011年9月银监会关于《进一步加强商业银行理财业务风险管理有关问题的通知》的下发，要求商业银行不得发行短期和超短期、高收益的理财产品变相高息揽储，在月末、季末变相调节存贷比等监管指标，进行监管套利，特别强调对期限在一个月内的理财产品的监管，一个月以内的理财产品发行量也是应声下跌。根据普益财富的统计数据显示，2011年9月一个月以内的理财产品发行量为791款，而到2012年4月该类理财产品的发行量仅为73款。

但是，超短期理财产品发行受限，却为开放式和滚动型理财产品的壮大提供了空间，这类产品担任起了超短期理财产品的角色，对于银行而言，仍然可以通过适当安排投资期限来减轻考核时点的存贷比考核压力。而对于为短期闲置资金找出路的投资者而言，这类产品也是不错的选择。

从流动性来看，开放式和滚动型理财产品虽然委托期限较长，但是投资期限却相当灵和，根据产品的不同投资者可以按月、按周，甚至每日进行申购和赎回，能很好满足投资者对流动性的不同需求。

此类产品大多在申请赎回3个工作日内投资本金和收益即可划回投资者的账户，个别产品甚至可以实时到账，如中国银行的“日积月累”理财计划，该理财计划在申购时资金就从客户账户实时扣除，在赎回时本金便实时返回到客户账户，只是当月未分配投资收益需在投资收益分配日统一清算，该产品的流动性几乎与银行活期存款无异。

从安全性来看，根据普益财富的统计数据，5月初可供投资者申购的人民币类开放式理财产品为534款，其中保本浮动收益型和保证收益型占115款，这两类产品不存在投资亏损的风险，其余的为非保本浮动收益型，但即使是非保本浮动收益型，该类产品也具有很高的安全性，因为该类产品大多以固定收益产品为投资对象，包括国债、金融债、央行票据、企业（公司）债、短期融资券、中期票据、同业存款、同业拆借、银行承兑汇票、回购等。同时大多数该类产品的目标客户都是无投资经验和保守型的客户，从这点也可以看出，该类产品的设计和投资策略也定位于追求较高的安全性。

理财投资安全篇8

（一）制定货币资金管理办法，保证资金安全。

货币资金是财务工作的起点和落脚点，他的安全是财务会计安全方面最直接的体现，是财务安全管理的重中之重。

（1）形成人员岗位制约和业务分管制约并重。通过落实会计与出纳、制单与复核、审批与经办分管，实现管事与管钱分离。（2）落实平时监督。财务部门领导、资金主管人员定期和不定期对货币资金进行账账、账实的核对，保证资金的日清月结。（3）在财务部安装报警器，摄像头；出纳到银行存取现金保证有专车接送等，从硬件上保证资金安全。

（二）规范投资行为，提高投资的决策水平和风险控制水平，制定相适应的投资风险控制管理办法。随着国家对水利投资的不断加大，各个地方的水利投资也渐入高潮，这给水利单位的发展壮大提供了黄金机遇期。然而在我们快速扩张的同时更不能忘了风险控制，可根据投资标的的不同、投资金额的不同等设置不同的投资决策权限，重大项目的投资以及涉及员工基本利益的投资必须由职工代表大会批准。

（三）加强会计电算化的安全监控，切实防范网络风险。会计电算化是经济发展对财务会计工作提出的新的要求，同时也给我们的数据统计、会计核算工作带来了方便。会计电算化虽好，但也不是万能的。我们在使用过程中要扬其长避其短，做好与之配套的内部控制工作和安全防范工作。比如给每个操作人员设置正确的操作权限；平时对软件信息经常备份，利用杀毒软件和其他安全产品提高安全防护等级；财务专网与外网分开，相互独立；培养内部财务人员专业素质，既要懂网络知识，又要精通财务理论，并能将二者有效结合运用到工作中去。

（四）制定专项资金使用管理办法，对水利专项资金做到专款专用，单独核算。划清专项资金与其他资金开支的界限，不混淆使用；强化专项资金的监督管理，并定期自查专项资金的使用情况，做到每一笔资金的开支都有规定可依。

二、提高财务人员综合素质，对会计核算

工作人员定期加强业务知识培训以适应会计知识更新的需要

（一）提高财务工作人员的专业水平。许多单位因会计人员业务不精，造成会计核算、数据统计错误，影响领导决策，给财务安全带来重大隐患，给单位造成不必要的经济损失。针对上述情况并结合水利行业特点对财务人员进行专业培训，制定政策鼓励财务人员加强专业水平的学习。

（二）加强财务工作人员的职业道德和法制教育，从思想上防范风险。由于职业道德素质的低下和法律意识的淡薄，部分财务人员利用自己掌握的专业知识进行会计造假、提供虚假会计信息，利用自己的职务之便贪污、挪用公款，以身拭法，造成的财务安全事故非常可怕。针对上述情况加强财务人员职业道德教育，使财务人员树立正确的“三观”，加大内部控制力度，将财务人员的自我修养与外部监督相结合，以良好的职业道德完成好会计工作职责，在财务人员素质上保证财务工作的安全可靠。

理财投资安全篇9

改革开放以前，西安仅有十来家国营房地产企业，市政建设比较落后；改革开放以来，西安的房地产企业获得长足的发展。截至2007年3月1日，西安房地产企业突破545家，而越来越多的房地产企业已经把西安建设的更加宏伟壮观。但是，由于西安房地产企业起步较晚、基础较差、规模较小、规范性较差，因而总体上与国内其他省会城市的房地产行业存在较大的差距。目前，西安不少房地产企业的资产负债率高达70%以上，个别甚至突破90%，这给其发展带来巨大的财务风险。因此，如何化解房地产企业的财务风险，保障其健康、有序地发展，是目前西安房地产企业亟待解决的核心问题之一。

一、财务风险的概念和特点

财务风险是企业在各项财务活动中，由于各种不确定因素的影响，使企业在一定时期、一定范围内所获取的最终财务成果和预期的经营目标所发生的偏差，具体包括筹资风险、投资风险、经营风险、收益分配风险等四项。其中，筹资风险是指企业因借入资金而产生的丧失偿债能力的可能性和企业利润的可变性；投资风险是指投资项目不能达到预期投资率的可能性，从而影响企业盈利水平和偿债能力的风险；经营风险是指无法销售产品并回收垫付本金的可能性；收益分配风险是指由于收益的取得和分配而导致的产生损失的可能性。

财务风险具有客观性、时间性、全面性、损益性、激励性等特征。其中，客观性是指财务风险是不以人的主观意志为转移而客观存在的经济事项；时间性是指财务风险的大小随着时间的延续而发展变化；全面性是指财务风险存在于企业财务管理活动的各个环节之中，并体现在多种财务关系上；损益性是指企业的风险越大则收益越高，风险越小则收益越低；而激励性是指由于风险普遍存在，为了持续经营，企业不得不面对与防范它，并想方设法降低风险的危害，从而引导企业自身主动地去完善其财务制度，规范财务行为，加强财务管理，提高经济效益。

二、西安房地产企业财务风险的主要成因

对于西安房地产企业而言，其财务风险同样包括筹资风险、投资风险、经营风险、收益分配风险，以及和财务风险相关的其他风险。现分述如下：

1.筹资风险的具体表现

(1)负债金额巨大

房地产开发的特点决定了房地产企业筹资金额巨大。西安的大部分房地产企业在初期阶段均以投入债务资金为主，自有资金相当低，而有些企业根本没有自有资本，而大量的开发资金主要来源于银行借款。近年来，西安房地产贷款增长率持续偏高。在所谓的高回报利益的驱动下，很多房地产企业盲目举债，提高了企业的资金成本，加重了企业的财务风险。

(2)盲目再筹资

再筹资是房地产企业实现项目滚动开发最常使用的办法。西安不少房地产企业没有真正从现有的企业内部挖掘资金潜力，利用自己的积累资金和设法追回应收款项而取得资金来源，而是想方设法对外借款。在西安一些大型房地产集团，往往还会出现连锁筹资担保链，一旦“链”中的某一环断裂，将会给企业经营带来致命的威胁。它会导致原有的财务风险扩大化。

(3)利率与市场变动

从某种意义上说，利率和市场变动可能引起的房地产定价和定位的不准确风险，成为企业面临的诸多风险中最为致命的不测风险。目前，国内与国际通货膨胀的预期比较明显。为了降低通货膨胀，我国中央银行2007年连续六次加息，而2008年的预期加息行为也比较显著。对于房地产企业而言，一旦贷款利率发生增长变化，必然会增加公司的资金成本，从而抵减相应的预期收益。如果在一定时期内，房地产投资收益不足以抵消贷款利息，则房地产投资将无利可图。同时，房地产项目的市场定位也成为影响企业市场风险的主要因素，而价格和当地对该同类项目的供需情况是影响其市场风险的主要原因。

2.项目投资的盲目性较大

西安的有些房地产开发商认为，只要能够取得土地使用权，组织施工队按照设计图纸施工，再投入相应的资金，工程项目能够按期交工使用，就会产生相应的经济效益。因此，不少房地产企业纷纷化费巨额资金购置土地使用权，进行所谓的“圈地运动”。但是，如果房地产企业没有对开发的房地产项目从征地的成本上、资金的运作方面、经济效益的回报率方面上做出细致的财务预算，那么企业就无法确立目标利润，更谈不上各项成本指标的测算及分解落实工作。这可能造成项目投资的盲目操作，从而加大项目投资的成本。

3.项目经营过程缺乏理财依据

西安的有些房地产企业，只注重工程的进度和质量，忽视了财务部门的事中监督职能，没有发挥财务部门自身拥有的优势。在工程项目的成本核算上过于简单、粗糙，没有针对自己企业的特点进行成本管理，忽视了内部各职能部门进行全过程成本核算的重要作用。这导致成本管理工作与财务预算偏离差大，影响了企业的经济效益。

4.没有正确处理消费与积累的关系

西安的房地产企业基本上属于高利润行业。许多房地产企业在获得高额收益之后，大大提高员工的薪酬待遇，尤其是管理层的薪酬水平。但是，当前我国东部、南部的房地产企业大力进军西部。它们拥有较高的管理水平、技术设备，这对西部的房地产企业造成巨大的挑战和压力。如果西安的房地产企业不能正确处理好自身内部的消费与积累的关系，在分配环节耗费资金较多，必然给自己的进一步发展带来巨大的风险。

5.财务管理人员素质低下，缺乏财务管理意识

西安的很多房地产开发企业的内部财权主要集中在关键人物手中。他们要么过于注重控制，要么疏于管理。而企业的财务人员的工作仅仅局限在登记账簿的范围内，没有全面发挥财会人员的财务管理职能。同时，财务人员的房地产专业知识缺乏，会计实务水平不高。

三、西安房地产开发企业财务风险的控制措施

由于房地产企业财务风险相对较大，因此应加强对其财务风险的动态管理。也就是说，西安房地产企业应该在筹资环节、投资环节、经营环节、利润分配环节，以及和财务风险相关的其他环节，全方位、多层次地对其可能发生的财务风险进行全过程的预测和管理，以便将财务风险控制在最小程度的范围内，以促进企业的健康发展。

1.针对筹资环节的预防财务风险的策略

(1)优化资本结构，降低筹资风险

一般而言，随着负债比例的上升，企业的债务风险也会逐渐加大。对房地产企业来说，一方面可以利用本身的良好信用、土地使用权进行银行贷款，充分发挥财务杠杆的作用；另一方面，应把债务风险控制在企业可以接受的范围内。企业要安排适当的负债比例，寻求最佳资本结构。通过合理安排企业权益资金与债务资金的比例关系，使它们达到理想组合。

(2)缩短预售时间，减少款项回收风险

由于房地产具有投资品和消费品的二元性，因而房地产投资回收的不确定性较大。另外，房地产投资还涉及政策法规、金融动向、区域供求状况、需方消费倾向等各个方面，因而易受各因素变动影响，造成变现风险，容易引起资金链断裂。因此加强资金回收和集中管理尤为重要。如果能及时回收相应的款项，由公司统一调配使用，对公司的发展将是很大的资金支持。

(3)注重融资策略的创新

对于规模较大的西安房地产企业而言，为了取得广泛的资金来源，应该在遵守国家财经法纪的前提下，积极地、主动地探索通过发行股票、发行公司债券，并通过房地产信托基金等途径，以取得广泛的资金来源，避免主要依靠银行举债来获得发展资金。只有通过多种途径筹集企业发展所需的资金，才能为企业的发展开创广阔的天地。

(4)规范融资担保，控制债务风险

一般的房地产企业都有很多下属公司，母公司对子公司融资担保业务时常发生。子公司合理有效地运用融资资金，是公司整体健康发展的有力保证。母公司应在事先调查预测的基础上，制定全年融资计划，分解下达至各子公司并列入考核指标。有权独立融资的子公司按照计划融资，必须先填写“融资担保审批表”，在上面注明贷款银行、金额、期限以及所贷资金的用途和可能产生的资金效益等，上报母公司确认后，再由母公司出面进行融资担保。经同意由母公司担保融资的子公司，还必须每月上报准确的融资情况报告，如需在核定的范围之外追加融资，仍需重新履行申请、审批手续。

(5)建立西安房地产公司的财务预警系统

所谓财务预警系统，就是通过设置并观察一些敏感性财务指标的变化，利用财会、金融、企业管理、市场营销等方面的理论，采用比例分析、数学模型等方法，发现企业存在的风险，并向经营者示警，从而能对企业可能或将要面临的财务危机进行预测或预报的财务分析系统[3]。企业财务预警通常采用定性和定量两种方法进行。其中定性方法包括标准化调查法、 “四阶段症状”分析法、管理评分法；而定量方法包括财务指标分析法、盈亏平衡分析法、Z计分模型、F分数模型。西安的房地产企业应根据自己的具体情况建立相应的财务预警系统。

2.针对投资环节的预防财务风险的策略

房地产公司应通过事先对投资项目进行定性和定量分析，以及综合评估比较，对决策过程中选定的投资方案，针对其可能面临的风险，单独或同时采取下列措施进行投资风险的预防与控制:(1)合理预期投资效益，加强投资方案的可行性研究;(2)运用投资组合理论，合理进行投资组合;(3)采取风险回避措施，避免投资风险;(4)积极采取其他措施，控制投资风险。

3.针对经营环节的预防财务风险的策略

(1)做好房地产企业的全面预算

全面预算作为一种管理机制，目的之一是建立有效的预算系统。通过该系统，将非正常的经营活动控制在萌芽之中，减少企业不必要的损失。并通过滚动预算，不断通过实际与预算的比较以及两者差异的确定和分析，制定和采取调整经济活动的措施，对企业潜在的风险进行揭示和预防。同时，全面预算体系还可以初步揭示企业下一步的预计经营情况，根据所反映出来的预算结果，预测其中的风险所在，以预先采取的风险控制措施，达到规避与化解风险的目的。

(2)财务集中管理，规避财务风险

为了提高经营效益，降低经营风险，确保财务安全，西安房地产企业应在公司内实施财务集中控制，体现财务管理功能。如果公司分权过多，则会带来现实中的一系列问题，诸如各成员单位追求各自利益最大化而造成资金调度困难、资产调拨困难等，这会影响企业规模经济效益的发挥。公司的财务管理应集中而不能放开。只有这样，公司才能充分利用规模优势，规避财务风险。实行财务集中控制，有利于保证公司内部财务目标的协调一致，减少人为控制现象发生，有利于实现公司整体利益的最大化。

(3)委派财务主管，加强财会监督

对于西安的房地产集团企业而言，为保证子公司的经营活动正常有序进行，可以由母公司挑选优秀财会人员经过理论培训和轮岗锻炼，以“双向选择”的形式，委派到下属子公司担任财务主管。同时赋予财务主管代表母公司行使监督职责的必要权限，根据母公司的要求和有关制度的规定，有权对可能导致损失、危害投资人、债权人和职工利益的财务收支行为实行否决。通过有效监督，化解子公司经营活动中的财务风险。

(4)适时进行财务分析与监督

进行财务监督的目的是为了降低成本，取得更大的经济效益。西安房地产企业不但要做好投资回收衔接和提高资金运用效率，而且要加强投资项目的风险分析和方法研究。要对资金利用率、开发成本、销售价格、费用支出等，进行财务指标分析。准确的财务预测可以把风险降到最低限度，有效地防范、抵御各种风险。

4.针对分配环节的预防财务风险的策略

对西安房地产企业而言，应以经营活动产生的现金流量净额应作为分配决策的主要财务指标。由于现金流量反映出企业在报告期内经营活动中现金收支状况，所以现金流量往往比利润更为重要。如果企业的利润在上升，现金净流量却在减少，这说明企业当年实际收益在下降；如果现金流量净额小于同期利润总额，则意味着本期有不真实的或未到账的利润存在。在考虑上述主要因素的前提下，注重约束房地产企业高级管理人员过高的薪金报酬，以便为企业的发展积累较多的资金。

5.建立健全其他预防西安房地产企业财务风险的内部控制制度

(1)进行市场调研，防范市场风险

西安房地产企业应该设立专门的市场调研机构，经常派人进行市场调查，及时了解市场房地产的容量及波动情况，以及竞争对手、潜在竞争对手的优劣等，掌握房地产市场的第一手资料。企业除了关注目前的市场，还要着眼于市场的未来需求，认真调查市场容量和社会承受能力，以便为项目投资获取信息资料。

(2)加强企业财务人员素质的修养与提高

目前，西安房地产企业财务人员素质偏低，从而严重影响了企业的经济效益的实现。房地产企业应该高度重视财会人员的素质培养，开展相关人员的业务培训工作，提高他们的业务水平，使财务人员能较好地适应不断出现的新问题和新情况，其中最为重要的是加强相关财务人员的职业道德水平。此外，企业可以进行定期的考试、考核，引进竞争机制，为从整体上提高房地产企业的经济效益做出贡献。

(3)建立健全财务管理制度，加强内部财务控制

对于西安房地产企业的财务管理人员而言，应该主动根据房地产开发企业经营活动及其财务管理的特点，积极探索整个经营过程的财务管理制度，构建内部财务控制体系，并在实践中根据实际情况进行修订。在企业的资金管理中，对所有的财务往来都要按照规章制度严格执行，定期清查，发现账实不符的要及时查明原因，落实原因。

四、结束语

总之，由于房地产企业独特的经营特点，其财务风险相对较大。因此，强化对西安房地产企业财务风险的研究，提高其相应的抗风险能力，促进西安房地产企业持续健康的发展，具有重要的意义。

参考文献：

[1]姚杰:浅谈房地产企业财务风险管理[J].商场现代化，2005（15）:125

理财投资安全篇10

改革开放以前，西安仅有十来家国营房地产企业，市政建设比较落后；改革开放以来，西安的房地产企业获得长足的发展。截至2007年3月1日，西安房地产企业突破545家，而越来越多的房地产企业已经把西安建设的更加宏伟壮观。但是，由于西安房地产企业起步较晚、基础较差、规模较小、规范性较差，因而总体上与国内其他省会城市的房地产行业存在较大的差距。目前，西安不少房地产企业的资产负债率高达70%以上，个别甚至突破90%，这给其发展带来巨大的财务风险。因此，如何化解房地产企业的财务风险，保障其健康、有序地发展，是目前西安房地产企业亟待解决的核心问题之一。

一、财务风险的概念和特点

财务风险是企业在各项财务活动中，由于各种不确定因素的影响，使企业在一定时期、一定范围内所获取的最终财务成果和预期的经营目标所发生的偏差，具体包括筹资风险、投资风险、经营风险、收益分配风险等四项。其中，筹资风险是指企业因借入资金而产生的丧失偿债能力的可能性和企业利润的可变性；投资风险是指投资项目不能达到预期投资率的可能性，从而影响企业盈利水平和偿债能力的风险；经营风险是指无法销售产品并回收垫付本金的可能性；收益分配风险是指由于收益的取得和分配而导致的产生损失的可能性。

财务风险具有客观性、时间性、全面性、损益性、激励性等特征。其中，客观性是指财务风险是不以人的主观意志为转移而客观存在的经济事项；时间性是指财务风险的大小随着时间的延续而发展变化；全面性是指财务风险存在于企业财务管理活动的各个环节之中，并体现在多种财务关系上；损益性是指企业的风险越大则收益越高，风险越小则收益越低；而激励性是指由于风险普遍存在，为了持续经营，企业不得不面对与防范它，并想方设法降低风险的危害，从而引导企业自身主动地去完善其财务制度，规范财务行为，加强财务管理，提高经济效益。

二、西安房地产企业财务风险的主要成因

对于西安房地产企业而言，其财务风险同样包括筹资风险、投资风险、经营风险、收益分配风险，以及和财务风险相关的其他风险。现分述如下：

1.筹资风险的具体表现

(1)负债金额巨大

房地产开发的特点决定了房地产企业筹资金额巨大。西安的大部分房地产企业在初期阶段均以投入债务资金为主，自有资金相当低，而有些企业根本没有自有资本，而大量的开发资金主要来源于银行借款。近年来，西安房地产贷款增长率持续偏高。在所谓的高回报利益的驱动下，很多房地产企业盲目举债，提高了企业的资金成本，加重了企业的财务风险。

(2)盲目再筹资

再筹资是房地产企业实现项目滚动开发最常使用的办法。西安不少房地产企业没有真正从现有的企业内部挖掘资金潜力，利用自己的积累资金和设法追回应收款项而取得资金来源，而是想方设法对外借款。在西安一些大型房地产集团，往往还会出现连锁筹资担保链，一旦“链”中的某一环断裂，将会给企业经营带来致命的威胁。它会导致原有的财务风险扩大化。

(3)利率与市场变动

从某种意义上说，利率和市场变动可能引起的房地产定价和定位的不准确风险，成为企业面临的诸多风险中最为致命的不测风险。目前，国内与国际通货膨胀的预期比较明显。为了降低通货膨胀，我国中央银行2007年连续六次加息，而2008年的预期加息行为也比较显著。对于房地产企业而言，一旦贷款利率发生增长变化，必然会增加公司的资金成本，从而抵减相应的预期收益。如果在一定时期内，房地产投资收益不足以抵消贷款利息，则房地产投资将无利可图。同时，房地产项目的市场定位也成为影响企业市场风险的主要因素，而价格和当地对该同类项目的供需情况是影响其市场风险的主要原因。

2.项目投资的盲目性较大

西安的有些房地产开发商认为，只要能够取得土地使用权，组织施工队按照设计图纸施工，再投入相应的资金，工程项目能够按期交工使用，就会产生相应的经济效益。因此，不少房地产企业纷纷化费巨额资金购置土地使用权，进行所谓的“圈地运动”。但是，如果房地产企业没有对开发的房地产项目从征地的成本上、资金的运作方面、经济效益的回报率方面上做出细致的财务预算，那么企业就无法确立目标利润，更谈不上各项成本指标的测算及分解落实工作。这可能造成项目投资的盲目操作，从而加大项目投资的成本。

3.项目经营过程缺乏理财依据

西安的有些房地产企业，只注重工程的进度和质量，忽视了财务部门的事中监督职能，没有发挥财务部门自身拥有的优势。在工程项目的成本核算上过于简单、粗糙，没有针对自己企业的特点进行成本管理，忽视了内部各职能部门进行全过程成本核算的重要作用。这导致成本管理工作与财务预算偏离差大，影响了企业的经济效益。

4.没有正确处理消费与积累的关系

西安的房地产企业基本上属于高利润行业。许多房地产企业在获得高额收益之后，大大提高员工的薪酬待遇，尤其是管理层的薪酬水平。但是，当前我国东部、南部的房地产企业大力进军西部。它们拥有较高的管理水平、技术设备，这对西部的房地产企业造成巨大的挑战和压力。如果西安的房地产企业不能正确处理好自身内部的消费与积累的关系，在分配环节耗费资金较多，必然给自己的进一步发展带来巨大的风险。

5.财务管理人员素质低下，缺乏财务管理意识

西安的很多房地产开发企业的内部财权主要集中在关键人物手中。他们要么过于注重控制，要么疏于管理。而企业的财务人员的工作仅仅局限在登记账簿的范围内，没有全面发挥财会人员的财务管理职能。同时，财务人员的房地产专业知识缺乏，会计实务水平不高。

三、西安房地产开发企业财务风险的控制措施

由于房地产企业财务风险相对较大，因此应加强对其财务风险的动态管理。也就是说，西安房地产企业应该在筹资环节、投资环节、经营环节、利润分配环节，以及和财务风险相关的其他环节，全方位、多层次地对其可能发生的财务风险进行全过程的预测和管理，以便将财务风险控制在最小程度的范围内，以促进企业的健康发展。

1.针对筹资环节的预防财务风险的策略

(1)优化资本结构，降低筹资风险

一般而言，随着负债比例的上升，企业的债务风险也会逐渐加大。对房地产企业来说，一方面可以利用本身的良好信用、土地使用权进行银行贷款，充分发挥财务杠杆的作用；另一方面，应把债务风险控制在企业可以接受的范围内。企业要安排适当的负债比例，寻求最佳资本结构。通过合理安排企业权益资金与债务资金的比例关系，使它们达到理想组合。

(2)缩短预售时间，减少款项回收风险

由于房地产具有投资品和消费品的二元性，因而房地产投资回收的不确定性较大。另外，房地产投资还涉及政策法规、金融动向、区域供求状况、需方消费倾向等各个方面，因而易受各因素变动影响，造成变现风险，容易引起资金链断裂。因此加强资金回收和集中管理尤为重要。如果能及时回收相应的款项，由公司统一调配使用，对公司的发展将是很大的资金支持。

(3)注重融资策略的创新

对于规模较大的西安房地产企业而言，为了取得广泛的资金来源，应该在遵守国家财经法纪的前提下，积极地、主动地探索通过发行股票、发行公司债券，并通过房地产信托基金等途径，以取得广泛的资金来源，避免主要依靠银行举债来获得发展资金。只有通过多种途径筹集企业发展所需的资金，才能为企业的发展开创广阔的天地。

(4)规范融资担保，控制债务风险

一般的房地产企业都有很多下属公司，母公司对子公司融资担保业务时常发生。子公司合理有效地运用融资资金，是公司整体健康发展的有力保证。母公司应在事先调查预测的基础上，制定全年融资计划，分解下达至各子公司并列入考核指标。有权独立融资的子公司按照计划融资，必须先填写“融资担保审批表”，在上面注明贷款银行、金额、期限以及所贷资金的用途和可能产生的资金效益等，上报母公司确认后，再由母公司出面进行融资担保。经同意由母公司担保融资的子公司，还必须每月上报准确的融资情况报告，如需在核定的范围之外追加融资，仍需重新履行申请、审批手续。

(5)建立西安房地产公司的财务预警系统

所谓财务预警系统，就是通过设置并观察一些敏感性财务指标的变化，利用财会、金融、企业管理、市场营销等方面的理论，采用比例分析、数学模型等方法，发现企业存在的风险，并向经营者示警，从而能对企业可能或将要面临的财务危机进行预测或预报的财务分析系统[3]。企业财务预警通常采用定性和定量两种方法进行。其中定性方法包括标准化调查法、“四阶段症状”分析法、管理评分法；而定量方法包括财务指标分析法、盈亏平衡分析法、Z计分模型、F分数模型。西安的房地产企业应根据自己的具体情况建立相应的财务预警系统。

2.针对投资环节的预防财务风险的策略

房地产公司应通过事先对投资项目进行定性和定量分析，以及综合评估比较，对决策过程中选定的投资方案，针对其可能面临的风险，单独或同时采取下列措施进行投资风险的预防与控制:(1)合理预期投资效益，加强投资方案的可行性研究;(2)运用投资组合理论，合理进行投资组合;(3)采取风险回避措施，避免投资风险;(4)积极采取其他措施，控制投资风险。

3.针对经营环节的预防财务风险的策略

(1)做好房地产企业的全面预算

全面预算作为一种管理机制，目的之一是建立有效的预算系统。通过该系统，将非正常的经营活动控制在萌芽之中，减少企业不必要的损失。并通过滚动预算，不断通过实际与预算的比较以及两者差异的确定和分析，制定和采取调整经济活动的措施，对企业潜在的风险进行揭示和预防。同时，全面预算体系还可以初步揭示企业下一步的预计经营情况，根据所反映出来的预算结果，预测其中的风险所在，以预先采取的风险控制措施，达到规避与化解风险的目的。

(2)财务集中管理，规避财务风险

为了提高经营效益，降低经营风险，确保财务安全，西安房地产企业应在公司内实施财务集中控制，体现财务管理功能。如果公司分权过多，则会带来现实中的一系列问题，诸如各成员单位追求各自利益最大化而造成资金调度困难、资产调拨困难等，这会影响企业规模经济效益的发挥。公司的财务管理应集中而不能放开。只有这样，公司才能充分利用规模优势，规避财务风险。实行财务集中控制，有利于保证公司内部财务目标的协调一致，减少人为控制现象发生，有利于实现公司整体利益的最大化。

(3)委派财务主管，加强财会监督

对于西安的房地产集团企业而言，为保证子公司的经营活动正常有序进行，可以由母公司挑选优秀财会人员经过理论培训和轮岗锻炼，以“双向选择”的形式，委派到下属子公司担任财务主管。同时赋予财务主管代表母公司行使监督职责的必要权限，根据母公司的要求和有关制度的规定，有权对可能导致损失、危害投资人、债权人和职工利益的财务收支行为实行否决。通过有效监督，化解子公司经营活动中的财务风险。

(4)适时进行财务分析与监督

进行财务监督的目的是为了降低成本，取得更大的经济效益。西安房地产企业不但要做好投资回收衔接和提高资金运用效率，而且要加强投资项目的风险分析和方法研究。要对资金利用率、开发成本、销售价格、费用支出等，进行财务指标分析。准确的财务预测可以把风险降到最低限度，有效地防范、抵御各种风险。

4.针对分配环节的预防财务风险的策略

对西安房地产企业而言，应以经营活动产生的现金流量净额应作为分配决策的主要财务指标。由于现金流量反映出企业在报告期内经营活动中现金收支状况，所以现金流量往往比利润更为重要。如果企业的利润在上升，现金净流量却在减少，这说明企业当年实际收益在下降；如果现金流量净额小于同期利润总额，则意味着本期有不真实的或未到账的利润存在。在考虑上述主要因素的前提下，注重约束房地产企业高级管理人员过高的薪金报酬，以便为企业的发展积累较多的资金。

5.建立健全其他预防西安房地产企业财务风险的内部控制制度

(1)进行市场调研，防范市场风险

西安房地产企业应该设立专门的市场调研机构，经常派人进行市场调查，及时了解市场房地产的容量及波动情况，以及竞争对手、潜在竞争对手的优劣等，掌握房地产市场的第一手资料。企业除了关注目前的市场，还要着眼于市场的未来需求，认真调查市场容量和社会承受能力，以便为项目投资获取信息资料。

(2)加强企业财务人员素质的修养与提高

目前，西安房地产企业财务人员素质偏低，从而严重影响了企业的经济效益的实现。房地产企业应该高度重视财会人员的素质培养，开展相关人员的业务培训工作，提高他们的业务水平，使财务人员能较好地适应不断出现的新问题和新情况，其中最为重要的是加强相关财务人员的职业道德水平。此外，企业可以进行定期的考试、考核，引进竞争机制，为从整体上提高房地产企业的经济效益做出贡献。

(3)建立健全财务管理制度，加强内部财务控制

对于西安房地产企业的财务管理人员而言，应该主动根据房地产开发企业经营活动及其财务管理的特点，积极探索整个经营过程的财务管理制度，构建内部财务控制体系，并在实践中根据实际情况进行修订。在企业的资金管理中，对所有的财务往来都要按照规章制度严格执行，定期清查，发现账实不符的要及时查明原因，落实原因。

四、结束语

总之，由于房地产企业独特的经营特点，其财务风险相对较大。因此，强化对西安房地产企业财务风险的研究，提高其相应的抗风险能力，促进西安房地产企业持续健康的发展，具有重要的意义。

参考文献：

[1]姚杰:浅谈房地产企业财务风险管理[J].商场现代化，2005（15）:125

理财投资安全篇11

(2)实行资金集中管理,加强资金管控。资金集中管理可以提高企业整体的资金风险防范能力;发挥规模优势,提高整体资信能力;盘活沉淀资金,提高资金使用效率、降低资金使用成本;提高企业的核心竞争力,实现企业整体利益的最大化。最重要的是能够强化母子企业管控体系及资金监管,提高信息反馈及时性。

(3)以会计集中核算为依托,加强会计控制。将控股单位的会计核算纳入到集团统一的会计核算系统平台,及时了解和掌握控股单位的财务信息。

(4)以预算控制为抓手,加强事前、事中的控制。预算反映了企业特定期间内的资源配置状况和经营活动的详细安排。通过预算管理,不仅能够起到规划作用还能够起到监控作用。通过预算分析,可以新的增长机会或明确经营中的问题和风险,从而相应调整经营战略或修正预算,更好地促进企业价值增长。

2对参股企业的管理

对于参股权的财务管控,主要是投资项目的投后管理。投后管理是指完成实质性投资起到该项投资退出之日止的投资业务管理过程。

2.1根据在被投企业中的股权比例及投资协议,采取不同的投后管理方式

(1)达到派出董事、监事及产权代表条件的,派出相应人员参与被投企业重大事项的管理。

(2)达不到派出人员参与管理的项目,采取定期和不定期的走访被投企业,了解企业的经营和财务情况的方式

2.2建立多部门联动的投后管理体系

(1)项目投资完成后,投资业务部门需对投资项目进行经常性的分析检查,了解、掌握其运营情况。每季度向企业提交投资项目季度管理报告;每年针对投资项目的具体情况提出有针对性的书面管理建议,作为对投资项目提供增值服务的重要内容。投资业务部门应对投资项目实施动态监控,在发生影响企业投资安全的情形时,应及时向企业汇报,由企业研究采取相关措施。

(2)企业派出人员参与被投企业经营管理的,派出人员应按季度提交被投企业经营情况报告。当出现影响企业投资安全的重大事项时,应及时汇报。

(3)未派出人员参与管理的,由项目团队定期、不定期现场走访被投企业,了解经营情况和财务情况。并按月索要被投企业财务报表、财务分析,提供投后管理报告

(4)财务部门负责对数据的汇总,分析,并及时提供决策有用的信息。

3实施全面风险管理,保障财务安全

以企业风险控制总监为中心开展全面风险管理工作,逐步建立健全风险管理体系,最大限度地规避、减少风险事件造成的损失,确保企业安全、健康地发展。

理财投资安全篇12

2明确分工负责，落实管理责任

对财政支农资金的分配、拨付和项目管理严格实行“领导负责制”，明确各乡镇政府党政“一把手”对本乡镇财政支农项目的可研论证、申报和资金安全运行、使用绩效等负第一责任；项目主管部门负责人对财政支农项目的确立、资金安排、项目监管等负第一责任；财政部门负责人对专项资金拨付和财务管理负第一责任。严格实行财政支农项目和资金管理责任追究制度，财政局和项目主管部门明确职能分工，加强相互监督，审计局依法审计监督财政支农资金，对违规、违纪使用财政支农资金，给国家和群众造成重大损失的，依法追究行政责任和法律责任。同时，实行专账管理，确保资金安全。以县为单位，财政下拨到县直各部门、各乡镇的财政支农资金，都必须建立专账。严禁将财政支农资金和单位预算资金合并使用；严禁将财政支农资金直接划拨到乡、镇政府或借调到县直主管部门使用。对财政扶贫、义务教育、退耕还林补助资金、粮食“三项补贴”等各项财政支农资金，由县财政部门在国库设立“财政支农资金专户”，实行专户管理，专账核算，封闭运行。

3撬动社会资金投入

以财政支农资金整合为契机，不断改进整合资金的引导和支持方式，充分发挥财政资金的引导作用和财政政策的导向作用，调动民间、信贷、企业等社会资金投入“三农”的积极性。利用补助、奖励、贷款贴息等办法，鼓励、引导、吸引民间资金投入“三农”，形成在政府投入的带动下，主要依靠农民自己投工、投资改善农村生产生活条件的有效机制。大力推行财政担保、财政贴息等支农方式，鼓励农产品加工企业及农民群众借贷发展，吸引金融、信贷资金投入“三农”。

4整合财政支农资金

近几年，由于政府对农业的投入渠道较多，造成“三农”资金在分配使用、实施范围等方面条块分割、重复投入，影响了资金的投放效益。只有以资金整合为突破口，以协调部门管理和减少资金周转环节为重点，对各类资金进行统筹安排、捆绑使用，才能提高资金使用效益。过去支农资金以分散建设为主，农口各部门条条管理，很难“握指成拳”形成合力。以项目整合带动资金整合，将各类支农资金集中投入到对农村经济发展有长期牵动作用的大项目，有利于最大限度发挥资金使用的整体效益。

5强化财政监督机制，确保支农资金安全运行

实行财政资金跟踪问效制，专门负责对财政支农项目的预算、项目方案的审批、项目的实施以及项目竣工后的管理进行监管。把事前控制和事后监督检查有机结合起来，对每一项财政支农资金都坚持资金跟着项目走，确保财政支农资金的安全和有效。同时，要严格拨款制度，保证资金及时足额到位。本着“不误农时、不误农事”的原则，严格执行财政内部拨款制度，根据单位用款计划及时拨付支农资金，保证了支农资金的及时到位。

6建立健全强农惠农政策体系